Itaú Holding S.A.

Comunicamos aos Senhores Acionistas que o Conselho de Administração, reunido em 13.12.2002, deliberou creditar e distribuir juros sobre o capital próprio, complementares aos juros pagos e relativos a este exercício, imputados ao valor do dividendo obrigatório de 2002, com base no subitem 16.2 do estatuto social, levando em consideração o limite máximo fiscal atribuível ao ano de 2002, observado que:

1. até 30.4.2003 serão pagos juros sobre o capital próprio de R$ 2,85 por mil ações, com retenção de 15% de imposto de renda na fonte, resultando em juros líquidos de R$ 2,4225 por mil ações, exceto para os acionistas que já sejam comprovadamente imunes ou isentos;

2. o crédito correspondente será efetuado nos registros contábeis desta companhia em 30.12.2002, de forma individualizada a cada acionista, com base na posição acionária de 30.12.2002, sendo as ações a partir de 31.12.2002 negociadas nas Bolsas de Valores “ex-juros complementares sobre o capital próprio”.

Por ocasião da aprovação das demonstrações financeiras de 2002 o Conselho de Administração poderá vir a declarar nova distribuição aos Senhores Acionistas com base nos resultados apurados no exercício social de 2002.